Multinationale Unternehmen und sequentielle Direktinvestitionen

1 Problemstellung und Gang der Untersuchung.- 1.1 Einleitung.- 1.2 Ausgangssituation.- 1.3 Zielsetzung und Aufbau der Arbeit.- 2 Einführung in die Realoptionstheorie.- 2.1 Entwicklung der Investitionstheorie.- 2.2 Historie des Realoptionsansatzes.- 2.3 Eingrenzung des Begriffs und der Methode.- 2.4 Bewertungsansätze von Realoptionen.- 2.5 Gegenüberstellung der Verfahren.- 2.6 Klassifizierung.- 3 Theorie ausländischer Direktinvestitionen.- 3.1 Begriffsdefinitionen.- 3.2 Ökonomische Partialtheorien.- 3.3 Neugründung oder grenzüberschreitende Übernahme.- 3.4 Neue Agenda ausländischer Direktinvestitionstheorie.- 4 Sequentieller Markteintritt.- 4.1 Grundlagen.- 4.2 Herleitung einer zweistufigen Eintrittsstrategie.- 4.3 Ergebnisse.- 4.4 Komparativ-statische Analyse.- 4.5 Zusammenfassung.- 5 Schlussbetrachtung.- A Stochastische Prozesse.- A.1 Markov Prozess.- A.2 Wiener Prozess.- A.3 Brownsche Bewegung mit Drift.- A.4 Itô Prozess.- A.5 Geometrische Brownsche Bewegung mit Drift.- B Itô's Lemma.- C Eulersche Differentialgleichung.- D Restriktionsbedingung.- E Morgan Stanley Capital Int. World Index (MSCI).